Comment obtenir un meilleur rendement avec son assurance vie ?

LE 12 DECEMBRE 2022

Pour espérer obtenir un rendement au-dessus du taux d’inflation, les détenteurs d’un contrat d’assurance vie doivent désormais diversifier leur épargne en se tournant vers les unités de compte. Explications.

Pour espérer un rendement au-dessus du taux d’inflation, il est nécessaire de diversifier son épargne

Les fonds en euros proposés sur les contrats d’assurance vie sont des supports d’investissement très appréciés des épargnants car ils permettent de garantir le capital et les intérêts sont définitivement acquis. Mais le taux de rendement moyen des fonds en euros était de 1,28 % en moyenne en 2021⁽¹⁾. Il devrait légèrement augmenter en 2022, mais à un rythme beaucoup plus lent que l’inflation. Les experts estiment qu’il devrait s’établir autour de 1,80 % à 2,00 %⁽²⁾. Or, l’inflation a atteint 5,80 %⁽³⁾ sur l’année écoulée.

Pour espérer un rendement au-dessus du taux d’inflation, les détenteurs d’un contrat d’assurance vie doivent désormais diversifier leur épargne en se tournant vers les unités de compte, des supports au potentiel de rendement plus élevé que celui du fonds en euros, mais pour lesquels le capital n’est pas garanti.

Les épargnants l’ont visiblement bien compris : la part des unités de compte dans la collecte assurance vie a atteint des niveaux record ces derniers mois avec 41 % en juillet 2022⁽⁴⁾. Ce taux n’était que de 15 % en 2011.

Les contrats d’assurance vie offrent de nombreuses possibilités de diversifications

Il n’est pas toujours évident de savoir quelles unités de compte choisir pour diversifier l’épargne sur son assurance vie. La plupart des épargnants n’ont pas le temps ou la compétence pour choisir les unités de compte et suivre les marchés financiers pour ajuster la répartition de leur épargne dans le temps.

C’est pourquoi les contrats d’assurance vie proposent généralement des solutions clés en main comme la gestion pilotée. Cela consiste à déléguer la gestion de l’épargne à un expert, généralement une société de gestion mandatée par l’assureur, qui se charge de choisir les supports et de prendre les décisions d’arbitrages, en fonction de l’évolution des marchés financiers. L’épargnant a la possibilité de choisir le niveau de risque qu’il souhaite prendre, en cohérence avec son profil d’investisseur déterminé par le courtier : avec un profil prudent, la part investie en fonds en euros sera majoritaire et avec un profil dynamique, l’épargne sera plus fortement investie en unités de compte.

Les épargnants plus expérimentés pourront opter pour la gestion libre et répartir librement leur épargne.

(1) Source : ACPR
(2) Source : GoodValueforMoney
(3) Source : Insee
(4) Source : France Assureur